在主要金融指標(biāo)表現(xiàn)良好的同時(shí)，社融內(nèi)部構(gòu)成、信貸結(jié)構(gòu)、風(fēng)險(xiǎn)防控呈現(xiàn)持續(xù)優(yōu)化態(tài)勢，金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)力度進(jìn)一步增強(qiáng)，實(shí)現(xiàn)了與實(shí)體經(jīng)濟(jì)間的良性循環(huán)、高效互動。

主要指標(biāo)增速快于全國增勢明顯好于疫情前水平

從增量看，上半年，山東本外幣貸款增量創(chuàng)歷史同期新高，社會融資規(guī)模和本外幣存款增量創(chuàng)歷史同期次高。其中，社會融資規(guī)模增加12804.8億元，同比少增684.2億元；本外幣貸款增加8992.3億元，同比多增871.7億元；本外幣存款增加11019.7億元，同比少增1214.8億元。

從增速看，截至6月末，山東省社會融資規(guī)模余額16.47萬億元，同比增長12.7%，增速高于全國1.7個百分點(diǎn)；本外幣貸款余額10.69萬億元，同比增長13.2%；本外幣存款余額12.9萬億元，同比增長10.6%。

放眼全國，上半年山東這三項(xiàng)主要金融指標(biāo)繼續(xù)快于全國平均水平。人民銀行濟(jì)南分行調(diào)查統(tǒng)計(jì)處副處長代金奎說，“6月末，山東省社會融資規(guī)模、貸款余額、存款余額增速均高于全國平均水平，分別比全國快1.7個、1.3個和1.1個百分點(diǎn)，分別連續(xù)29個月、11個月和15個月快于全國。”

尤其貸款方面，在增速增量創(chuàng)新高、增速快于全國的同時(shí)，全國占比得到持續(xù)提升。上半年山東省新增貸款占全國的比重為6.8%，同比提高0.42個百分點(diǎn)，貸款余額占全國的比重連續(xù)6個月提升，由上年末的5.49%提升到6月末的5.58%。“我們推動全省貸款合理穩(wěn)定增長，貸款改變了多年持續(xù)低于全國增速的趨勢，呈現(xiàn)出‘好于全國、快于全國、占比持續(xù)提升’的良好態(tài)勢。”人民銀行濟(jì)南分行副行長董龍訓(xùn)說。

上半年，山東金融運(yùn)行追趕效應(yīng)明顯，除了金融增速快于全國外，還體現(xiàn)在金融增勢明顯好于疫情前水平。6月末，山東省社融、本外幣貸款、本外幣存款增速分別比2019年同期提高1.1個、1.9個和0.4個百分點(diǎn)；上半年增量分別比2019年同期多增4006.3億元、3471.2億元和3068億元。

同時(shí)，新發(fā)放企業(yè)貸款加權(quán)平均利率持續(xù)下降，融資成本繼續(xù)降低。山東省地方金融監(jiān)管局局長劉曉說，6月份，全省新發(fā)放企業(yè)貸款加權(quán)平均利率為4.58%，環(huán)比下降2個BP，同比下降9個BP。其中，小型、微型和普惠小微企業(yè)貸款利率下降幅度更大，6月份貸款加權(quán)平均利率分別為4.98%、4.7%和5.29%，同比分別下降24個BP、48個BP和29個BP。

社融構(gòu)成變化明顯金融風(fēng)險(xiǎn)有序化解

在經(jīng)濟(jì)形勢穩(wěn)中加固、穩(wěn)中向好的良好態(tài)勢下，今年宏觀調(diào)控政策更注重穩(wěn)杠桿、防風(fēng)險(xiǎn)、嚴(yán)監(jiān)管、促改革，這給金融運(yùn)行帶來積極變化：表外融資、政府債券融資和企業(yè)債券融資有所收縮，實(shí)體經(jīng)濟(jì)部分融資需求轉(zhuǎn)入表內(nèi)，社會融資向表內(nèi)融資集中特征明顯。

從山東省上半年社融的主要構(gòu)成項(xiàng)目看，表內(nèi)融資增加9028.8億元，增量創(chuàng)歷史同期新高，同比多增899.5億元，占社會融資規(guī)模增量的七成；表外融資凈減少331.7億元，同比多減478.3億元；直接融資增加1554.4億元，同比少增795.4億元。直接融資中，企業(yè)債券融資增加1181.8億元，創(chuàng)歷史同期次高，是2019年同期的1.6倍；股票融資增加372.6億元，創(chuàng)歷史同期新高，分別是2020年全年和2019年全年的1.3倍和2.3倍。

“在社融總量適度的基礎(chǔ)上，內(nèi)部構(gòu)成的調(diào)整在正常變化范圍內(nèi)，這是同當(dāng)前經(jīng)濟(jì)形勢、政策導(dǎo)向和市場主體的經(jīng)營狀況相適應(yīng)的。”代金奎分析認(rèn)為，為促進(jìn)經(jīng)濟(jì)金融健康發(fā)展，部分影子銀行業(yè)務(wù)規(guī)模持續(xù)壓降，導(dǎo)致委托貸款、信托貸款和未貼現(xiàn)銀行承兌匯票等規(guī)模收縮。同時(shí)，今年企業(yè)盈利狀況明顯改善，融資能力有所提高，部分企業(yè)更愿意獲得表內(nèi)貸款，減少了對融資成本相對更高的表外融資的需求。

在防風(fēng)險(xiǎn)方面，山東實(shí)行穩(wěn)妥處置存量和嚴(yán)格控制增量雙線作戰(zhàn)，長期累積的風(fēng)險(xiǎn)得到有序化解，不良貸款余額和不良貸款率在連續(xù)兩年“雙降”的基礎(chǔ)上，繼續(xù)保持“雙降”勢頭。今年上半年，全省共處置不良貸款1037.9億元，同比多處置116.88億元。6月末，全省不良貸款余額1725.94億元，比年初下降260.24億元；不良貸款率1.61%，比年初下降0.42個百分點(diǎn)。關(guān)注類貸款余額、逾期貸款余額較年初分別減少305.44億元、419.72億元。

“我們還運(yùn)用科技手段，前移風(fēng)險(xiǎn)防控關(guān)口，圍繞非法集資、債券兌付、互聯(lián)網(wǎng)金融等重點(diǎn)領(lǐng)域，進(jìn)行全方位、多維度、實(shí)時(shí)性監(jiān)測，監(jiān)測范圍已擴(kuò)充至147萬余家企業(yè)，有效發(fā)揮了風(fēng)險(xiǎn)探頭作用。”劉曉介紹說，不良貸款率等風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)回落，反映出山東經(jīng)濟(jì)具有良好的基本面，高質(zhì)量發(fā)展的動力和活力持續(xù)增強(qiáng)。

信貸結(jié)構(gòu)持續(xù)優(yōu)化有力支撐實(shí)體經(jīng)濟(jì)

金融是實(shí)體經(jīng)濟(jì)的鏡像反映。上半年山東生產(chǎn)總值為38906.35億元，同比增長12.8%，兩年平均增長6.1%；固定資產(chǎn)投資同比增長11.6%，兩年平均增長6.3%；制造業(yè)投資增長23.7%，兩年平均增長8.1%；工業(yè)技改投資增長23.0%，兩年平均增長15.2%。這與山東引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)將更多資源投放到制造業(yè)、新舊動能、小微、鄉(xiāng)村振興等重點(diǎn)領(lǐng)域和薄弱環(huán)節(jié)，著力鞏固經(jīng)濟(jì)修復(fù)成果密切相關(guān)。

山東銀保監(jiān)局二級巡視員趙東生介紹，上半年，全省制造業(yè)貸款較年初增加1118.83億元，同比多增187.92億元，增速2.11%，為2017年以來最高值；基建領(lǐng)域貸款較年初增加1688.64億元，同比多增167.74億元，增速20.08%，高于各項(xiàng)貸款增速6.92個百分點(diǎn)。

作為山東營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)和從業(yè)人員最多、服務(wù)范圍最廣、資金規(guī)模最大的地方金融機(jī)構(gòu)，山東省農(nóng)信聯(lián)社的做法很有代表性。山東省農(nóng)信聯(lián)社黨委書記、理事長孫開連介紹，他們圍繞“三農(nóng)”、個體工商戶、小微企業(yè)和城鎮(zhèn)居民家庭金融需求，創(chuàng)新推廣貼近市場、靈活高效、能夠滿足客戶差異化需求的60余款信貸產(chǎn)品。今年上半年，已累計(jì)投放貸款8934億元，減息讓利24.2億元；服務(wù)貸款客戶較年初增加20萬戶，總數(shù)達(dá)294.9萬戶。

劉曉說，為提升金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)精準(zhǔn)度和有效性，山東健全省市縣三級金融輔導(dǎo)體系，完善金融輔導(dǎo)評價(jià)表彰、分層管理、線上對接等工作機(jī)制，著力打通金融服務(wù)“最后一公里”。截至6月末，全省累計(jì)解決企業(yè)融資需求4830.61億元，服務(wù)企業(yè)17361家，其中，民營、小微企業(yè)占比達(dá)90%以上。

“我們用好目標(biāo)考核和監(jiān)管評價(jià)‘兩個抓手’，持續(xù)強(qiáng)化小微企業(yè)信貸服務(wù)保障。”趙東生說，通過制定普惠型小微企業(yè)貸款差異化考核實(shí)施方案，組織轄區(qū)123家法人銀行開展小微企業(yè)金融服務(wù)監(jiān)管評價(jià)，推動普惠型小微企業(yè)貸款穩(wěn)步增加。6月末，山東轄區(qū)（不含青島）普惠型小微企業(yè)貸款余額達(dá)8498.55億元，較年初增長24.67%，高于各項(xiàng)貸款15.28個百分點(diǎn)；有貸款余額的戶數(shù)為122.87萬戶，較年初增加17.48萬戶。

山東還探索銀行與稅務(wù)、擔(dān)保、保險(xiǎn)等部門和行業(yè)的合作模式，破除資金融通壁壘，豐富小微企業(yè)獲貸選擇。如“銀擔(dān)合作”方面，6月末，轄區(qū)政府性融資擔(dān)保小微企業(yè)貸款余額達(dá)203.61億元，較年初增加65.94%。“我們充分發(fā)揮政策性支農(nóng)平臺作用，累計(jì)擔(dān)保額、在保業(yè)務(wù)額、年度新增擔(dān)保金額及凈資產(chǎn)放大倍數(shù)等多項(xiàng)指標(biāo)位列全國省級農(nóng)業(yè)信貸擔(dān)保機(jī)構(gòu)第一位。”山東省農(nóng)擔(dān)公司相關(guān)負(fù)責(zé)人說。