中國人民銀行黨委書記、中國銀行保險監(jiān)督管理委員會主席、本屆論壇共同輪值主席郭樹清在第十一屆陸家嘴論壇上表示，當(dāng)前中國金融體系穩(wěn)健運行，為全面深化改革，推動經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展，提供了堅強(qiáng)保證。在以習(xí)近平同志為核心的黨中央堅強(qiáng)領(lǐng)導(dǎo)下，金融系統(tǒng)正在貫徹落實新發(fā)展理念，大力推進(jìn)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，持續(xù)優(yōu)化金融機(jī)構(gòu)體系、市場體系、產(chǎn)品體系，努力為實體經(jīng)濟(jì)和人民生活提供優(yōu)質(zhì)高效的金融服務(wù)。

   郭樹清談到，在此過程中，以下幾點可能需要特別強(qiáng)調(diào)。

   第一，必須繼續(xù)牢固樹立以客戶為中心的經(jīng)營理念。15年前，當(dāng)啟動大型國有銀行股份制改革時，難度最大的事情就是如何掃除銀行的官商作風(fēng)。改革使現(xiàn)在五大銀行在勞動生產(chǎn)率和資本回報率方面接近國際一流銀行水平。當(dāng)下，借助互聯(lián)網(wǎng)、人工智能、大數(shù)據(jù)等信息科技，中國金融機(jī)構(gòu)技術(shù)能力不斷發(fā)生革命性變革，產(chǎn)品開發(fā)速度日益接近國際先進(jìn)同行，但真要做好金融服務(wù)，建成世界金融中心，最要緊的始終在于要把客戶利益和關(guān)切放在第一位。

   第二，應(yīng)當(dāng)著力發(fā)展更多專業(yè)化和個性化的金融機(jī)構(gòu)。郭樹清坦言，我國銀行滲透率、保險深度密度和資本市場影響力仍處于很低水平，金融機(jī)構(gòu)種類不豐富，布局不合理，特色不鮮明，過度競爭與服務(wù)空白同時存在。新的金融科技形勢下，行業(yè)形態(tài)、盈利模式和企業(yè)機(jī)構(gòu)都不可能簡單重復(fù)其他國家的發(fā)展路徑，需要同時在數(shù)量和質(zhì)量上提高金融機(jī)構(gòu)的水平。郭樹清表示，在此過程中，熱烈歡迎境外金融機(jī)構(gòu)參與進(jìn)來，“我們將進(jìn)一步擴(kuò)大銀行、保險、證券、信托的開放，尤其歡迎有經(jīng)驗的資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)，與中國同行一道籌集人民幣資金，投入到人民幣證券市場�！彼�說道。

   第三，融資市場體系要更好適應(yīng)企業(yè)的生命周期�！安煌�發(fā)展階段企業(yè)具有不同性質(zhì)和特點的融資需求。風(fēng)險投資適合初創(chuàng)期企業(yè)融資特點，銀行信貸更能滿足成長期融資需求，債券、股票等直接融資對發(fā)展相對成熟的企業(yè)十分重要。”郭樹清表示，當(dāng)前，信貸在融資結(jié)構(gòu)中占比80%以上，股權(quán)融資不超過10%，債券市場基本是一個準(zhǔn)信貸市場，參與主體主要是商業(yè)銀行，債券品種單一且交易不夠活躍，市場深度較差。企業(yè)過度依賴銀行，與企業(yè)的生命周期和生產(chǎn)周期不能很好匹配，既容易造成大中型企業(yè)過度擠占信貸資源，又使小微企業(yè)和創(chuàng)新型企業(yè)缺少必要的孵化資金支持。金融管理部門和行業(yè)企業(yè)形成高度共識，一定要齊心協(xié)力，大力發(fā)展資本市場，徹底改變直接融資與間接融資一條腿短、一條腿長的不平衡格局。

   第四，建立完善中國特色的公司治理結(jié)構(gòu)。郭樹清強(qiáng)調(diào)，公司治理不健全一直是我們的內(nèi)在隱患，某些機(jī)構(gòu)大股東操縱和另一些機(jī)構(gòu)內(nèi)部人控制造成巨大損失。由于絕大多數(shù)金融機(jī)構(gòu)具有較強(qiáng)的公眾利益相關(guān)屬性，所以應(yīng)當(dāng)更加重視公司治理結(jié)構(gòu)。建立現(xiàn)代企業(yè)制度和加強(qiáng)黨的領(lǐng)導(dǎo)必須一以貫之，形成各公司治理機(jī)構(gòu)積極配合、相互制約的機(jī)制。要落實杭州峰會宣言，將20國集團(tuán)與經(jīng)合組織達(dá)成的公司治理共識率先在金融業(yè)得到落實。

   第五，要讓違法違規(guī)者及時受到足夠嚴(yán)厲的懲處。過去一段時期，一些機(jī)構(gòu)信息披露不真實，人為操縱資產(chǎn)質(zhì)量分類，甚至肆意做假賬，削弱了金融業(yè)本應(yīng)具備的公信力。郭樹清認(rèn)為，形成這些問題的原因很多，但是不執(zhí)行資本規(guī)定、不健全公司治理、不強(qiáng)化市場約束和不嚴(yán)肅監(jiān)管執(zhí)法是最主要原因。違紀(jì)違規(guī)違法成本太低，只能助長踐踏法律的行為持續(xù)蔓延。對此，監(jiān)管者必須敢于斗爭、嚴(yán)格執(zhí)法，堅決捍衛(wèi)法律法規(guī)的尊嚴(yán)。兩年多來，銀行保險監(jiān)管部門嚴(yán)肅追究違法違規(guī)機(jī)構(gòu)責(zé)任，處罰相關(guān)人員超過8000人次，對相關(guān)機(jī)構(gòu)罰沒金額超過60億元。通過一系列嚴(yán)厲監(jiān)管措施，打擊資產(chǎn)分類做假賬，處置了4萬多億元不良貸款。

   第六，應(yīng)當(dāng)下決心改變金融資產(chǎn)的分布結(jié)構(gòu)。目前銀行儲蓄存款超過78.7萬億元，還有本質(zhì)上與銀行存款很相似的60多萬億元資管產(chǎn)品，另外還有規(guī)模同樣可觀的單位存款和巨額的社會閑散資金�！叭绾伟堰@些資金通過機(jī)構(gòu)投資者轉(zhuǎn)為長期穩(wěn)定的投資資金來源，是一個重大而迫切需要解決的問題�！惫鶚淝鍙�(qiáng)調(diào)，要大力發(fā)展公募、私募、保險、信托、理財?shù)雀黝悪C(jī)構(gòu)投資者，一方面可以改變散戶為主的投資者結(jié)構(gòu)，培育長期投資、價值投資市場氛圍，另一方面能提高市場穩(wěn)定資金比例和投資轉(zhuǎn)換效率。在養(yǎng)老金方面也可借鑒其他國家經(jīng)驗，構(gòu)建基礎(chǔ)社保、企業(yè)年金和商業(yè)保險三大支柱，努力爭取養(yǎng)老基金在資本市場中占比達(dá)到世界平均水平。

   第七，堅決防止結(jié)構(gòu)復(fù)雜產(chǎn)品的死灰復(fù)燃，提高資金使用效率，要解決好脫實向虛問題，要下大力氣清理金融體系內(nèi)部的空轉(zhuǎn)資金。兩年多時間里，金融管理部門持續(xù)整治市場亂象，壓降13.74萬億元的高風(fēng)險資產(chǎn)，由此縮短了融資鏈條，降低了融資成本。郭樹清提醒：“目前，國際上正在出現(xiàn)放松監(jiān)管使影子銀行回潮的趨勢，需要引起我們的高度警惕。中國金融的脫實向虛、層層嵌套問題，曾經(jīng)屬于世界上最嚴(yán)重的情形，絕不能任其重演�！�

   第八，必須正視一些地方房地產(chǎn)金融化的問題。近年來，我國一些城市住戶部門杠桿率急速攀升，相當(dāng)大比例居民家庭負(fù)債率達(dá)到難以持續(xù)的水平，更嚴(yán)重的是，新增儲蓄資源一半左右投入到房地產(chǎn)領(lǐng)域，房地產(chǎn)業(yè)過度融資，不僅擠占其他產(chǎn)業(yè)信貸資源，也容易助長房地產(chǎn)的投資投機(jī)行為，使其泡沫化問題更趨嚴(yán)重。郭樹清表示，歷史證明，凡是過度依賴房地產(chǎn)實現(xiàn)經(jīng)濟(jì)繁榮的國家和地區(qū)，最終都要付出沉重代價，凡是靠投資投機(jī)房地產(chǎn)理財?shù)木用窈推髽I(yè)，最終都會發(fā)現(xiàn)其實都很不劃算。